아스테라시스 KOSDAQ

사업 개요

• 아스테라시스는 의료기기 및 미용기기의 제조·판매, 관련 기기의 수출입·렌탈·연구개발 등을 사업목적으로 하는 미용의료기기 회사입니다.
• 자본금 변동 표상 2015년 7월 7일 설립되었으며, 주력 산업은 HIFU 및 단극고주파(RF) 기반 피부미용 의료기기입니다.

주요 매출원

• 제11기 제품판매실적 합계는 약 379.0억원입니다.
• Device: 약 124.8억원 (전체 제품 매출의 약 32.9%)
  • 수출 약 82.7억원, 내수 약 42.1억원
• 소모품: 약 244.6억원 (전체 제품 매출의 약 64.5%)
  • 수출 약 162.1억원, 내수 약 82.5억원
• 기타: 약 9.7억원 (전체 제품 매출의 약 2.5%)
  • 수출 약 7.9억원, 내수 약 1.8억원
• 전체 기준 수출은 약 252.7억원(약 66.7%), 내수는 약 126.4억원(약 33.3%)입니다.

원가 구조 / 비용 특성

• 제11기 연결 기준 매출액은 약 379.0억원, 매출원가는 약 78.9억원, 매출총이익은 약 300.1억원입니다.
• 매출원가율은 제10기 약 27.5%에서 제11기 약 20.8%로 하락했고, 영업이익률은 제10기 약 23.1%에서 제11기 약 28.7%로 상승했습니다.
• 제11기 판매비와관리비는 약 191.3억원, 영업이익은 약 108.8억원입니다.

자회사

• 주식회사 셀리븐: 미용의료기기 도소매, 지분율 100.0%.

차입 구조

• 주요 채권자는 중소기업은행이며, 운전자금 채권액은 약 10억원입니다.

주주친화

• 동등배당: 배당기준일 전에 발행되거나 전환된 동종주식에도 동등하게 배당하도록 규정한다 (제11조)
• 중간배당제도: 사업연도 중 1회 이사회 결의로 금전 중간배당을 실시할 수 있다 (제58조)

주주비친화

• 집중투표제 명시적 배제: 2인 이상의 이사를 선임할 때 상법 제382조의2의 집중투표제를 적용하지 않아 소수주주의 이사 선임 수단을 제한한다 (제36조③)
• 이사 임기 3년 고정: 상법상 최장인 3년 임기를 채택하여 이사회 교체 주기를 늦출 수 있다 (제37조①)
• 이사회 결의에 의한 신주 제3자배정: 긴급자금 조달, 기술 도입, 외국인투자 등 다수 사유로 발행주식총수의 20% 이내에서 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있어 지분희석 또는 우호지분 확보에 활용될 수 있다 (제10조②)
• 이사회 결의만으로 1,000억원 전환사채 제3자 발행: 주주 외의 자에게 대규모 전환사채를 발행할 수 있어 경영권 분쟁 시 지분희석과 우호지분 확보 수단이 될 수 있다 (제18조①)
• 이사회 결의만으로 1,000억원 신주인수권부사채 제3자 발행: 주주 외의 자에게 대규모 신주인수권부사채를 발행할 수 있어 잠재적 지분희석 위험이 있다 (제19조①)

기타 주목 조항

• 보선이사 잔여임기: 보선된 이사의 임기는 전임자의 잔여기간으로 한다 (제37조③)
• 종류주식 전환권: 종류주식 주주는 발행일로부터 보통주식 전환을 청구할 수 있으며 원칙적인 전환비율은 1대 1이다 (제9조⑪·⑫)
• 주식매수선택권: 발행주식총수의 15% 범위에서 주주총회 특별결의로 부여할 수 있고, 비이사에게는 3% 범위에서 이사회 결의로 부여할 수 있다 (제17조)
• 선택적 이사회 위원회: 이사회가 투명경영위원회·내부통제위원회·리스크관리위원회 등을 설치할 수 있도록 규정한다 (제43조의2)